米6月PPIも鈍化、インフレ沈静を確認 ―― 米株は全面高・日経は6万8千円台を回復。本日はTSMC決算と米6月小売が次の焦点

社長、おはようさん。木曜の朝刊やで。まず時系列で振り返っとこ。先週の木曜（7/9）は、米イランの再燃で原油が跳ねて、FOMC議事要旨もタカ派で『二つの逆風』の話やった。ところが今週は主役が入れ替わって、昨日のCPIに続いて今朝はPPI（卸売の物価）も予想より弱かった。二つの指標で物価鈍化が揃うたわけや。おかげで『7月末の利上げ』はほぼ消えて、米株はダウもS&P500もナスダックも揃って上げ、東京は6万8千円台を取り戻した。ただな、その物価安を支えたんはエネルギー安なのに、肝心の原油はまだBrent$85の高値圏や。先週の逆風は消えたんやのうて、今は物価の陰に隠れとるだけ ―― これは頭の隅に置いといてな。 で、社長にほんまに見てほしいのは、昨日書いた話がもう動き出しとることや。昨日のIBMショックで『企業のIT予算がソフトのライセンスからAIインフラへ流れとる』『金が向かうんは、AIで成果を出すレイヤーや』と書いたやろ。その翌日、Anthropicが Blackstone や Hellman&Friedman と組んで、企業のAI導入を丸ごと請け負う『Ode with Anthropic』いう会社を正式に立ち上げた。まさに『実装して成果を出すレイヤー』を、モデルの会社自身が取りにきたわけや。うちが昨日『提案書をツール導入から成果と運用へ書き換える』と決めた方向と、業界の金の流れがピタリ重なった。しかも今日のTSMC決算が『AIインフラへの予算集中』の答え合わせになる ―― TSMCが『AI需要は極めて堅調』と言えば、昨日の構造転換説はいよいよ本物や。 せやから今日の段取り。営業部は昨日の『成果と運用』路線を止めんと、Odeみたいな実装専業が出てきた前提で、うちの強み（アケミBotも自動レポートも、もう動いとる実物）を『内製で回せる証拠』として押し出す。分析部はクライアントの下期IT予算がAIインフラ側に寄っとるかのヒアリングを継続。経理部はドル建ての発注、円が一時161円台まで戻した今日みたいな日に小口で ―― ただ9月FOMCまたぐ大口は据え置き濃厚でも待ちや。ほな今日もきばっていこ。